債市重大事件

PART1.每日要聞

1.近日，中國人民銀行與哈薩克斯坦國家銀行簽署了在哈薩克斯坦建立人民幣清算安排的合作備忘錄，與老撾銀行簽署了在老撾建立人民幣清算安排的合作備忘錄。這兩個人民幣清算安排的建立，將有利于中哈兩國、中老兩國企業(yè)和金融機構使用人民幣進行跨境交易，進一步促進雙邊貿(mào)易、投資便利化。(信息來源：央視新聞客戶端)

(資料圖)

2.20日在新疆烏魯木齊召開的第七屆中國—亞歐博覽會《區(qū)域全面經(jīng)濟伙伴關系協(xié)定》(RCEP)與陸海新通道論壇上，商務部國際貿(mào)易談判代表兼副部長王受文表示，今年前8個月，中國與RCEP其他14個成員國貿(mào)易額達8.32萬億元，占中國外貿(mào)總額的30.5%，RCEP生效實施紅利日益凸顯。(信息來源：新華社)

3.今年以來，進出口銀行持續(xù)加大對外貿(mào)領域信貸支持力度，1至8月累計投放外貿(mào)產(chǎn)業(yè)貸款1.25萬億元，同比增長26.03%。截至8月末，進出口銀行外貿(mào)產(chǎn)業(yè)貸款余額2.73萬億元，同比增長18.23%。(信息來源：新華社)

PART2.信用評級下調事件

【9月21日，聯(lián)合資信發(fā)布評級報告稱，將安徽祁門農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司的主體信用評級由A+調低至A，評級展望為穩(wěn)定。】

PART3.違約&展期事件

【9月21日，重慶市中科控股有限公司宣稱，對“17中科02”展期。】

PART4.取消發(fā)行事件

央行動態(tài)

央行公告稱，為維護銀行體系流動性合理充裕，9月21日人民銀行開展20億元7天期和190億元14天期公開市場逆回購操作，中標利率分別為2.00%和2.15%；此外9月21日有20億元7天期逆回購和400億元1個月期國庫現(xiàn)金定存到期，市場凈回籠量210億元。

未來5個交易日，共有100億元7天期逆回購和400億元1個月期國庫現(xiàn)金定存到期，后續(xù)仍需密切關注央行公開市場操作力度。

一級市場(9月22日)

PART1.發(fā)行與到期預告

9月22日預計共發(fā)行債券74只，發(fā)行量1135.6億(不含同業(yè)存單)。

在利率債方面，政策性銀行債發(fā)行8只，共525.0億；地方政府債發(fā)行2只，共27.2億。

在信用債方面，金融機構債發(fā)行3只，共68.0億；短融發(fā)行19只，共173.8億；中票發(fā)行7只，共75.0億元；公司債發(fā)行14只，共159.0億；企業(yè)債發(fā)行1只，共8.0億；資產(chǎn)支持證券發(fā)行17只，共63.9億。

可轉債發(fā)行2只，共32.5億；可交換債發(fā)行1只，共3.2億。

各類型債券發(fā)行只數(shù)占比情況

9月22日到期債券共120只，到期額917.84億元。其中，回售債券1只，到期額6.0億；到期償付債券119只，到期額911.84億。

未來3月債券償還情況統(tǒng)計

PART2.特色新債介紹

【利率債】

【地方政府債】

9月22日，預計新疆將發(fā)行地方政府債2只，發(fā)行額27.2億。其中，再融資一般債券1只，發(fā)行額18.8億；再融資專項債券1只，發(fā)行額8.4億。

【同業(yè)存單】

同業(yè)存單方面，9月22日計劃發(fā)行420.2億，到期447.8億，發(fā)行額前五分別是：22廣發(fā)銀行CD178、22湖北銀行CD045、22北京銀行CD138、22齊魯銀行CD036、22徽商銀行CD118。

其中，1M發(fā)行債券10只，共36.5億；3M發(fā)行債券29只，共119.1億；6M發(fā)行債券31只，共212.3億；9M發(fā)行債券4只，共8.5億；1Y發(fā)行債券22只，共43.8億。

從評級來看，發(fā)行主體評級為AAA的發(fā)行債券49只，共309.7億；發(fā)行主體評級為AA+的發(fā)行債券26只，共64.3億；發(fā)行主體評級為AA的發(fā)行債券18只，共41.2億。

【非金信用債】

9月22日預計共發(fā)行非金信用債(短融、中票、公司債、企業(yè)債、資產(chǎn)支持證券)58只，共479.7億。

各類型非金信用債發(fā)行額占比情況

重要債券一覽表

二級市場(9月21日)

截至9月21日，與上一個交易日相比：

國債方面，截至18:00,10年國債活躍券報2.6650%，上行0.75BP.國開債方面，10年國開活躍券報2.7900%，下行9.00BP。

國債期貨方面，10年國債期貨主力合約收盤報101.505，漲0.07%；5年期國債期貨主力合約報101.940，漲0.06%；2年期國債期貨主力合約收盤報101.220，漲0.02%。

信用債方面，截至9月21日17:00，交易所成交量前三的債券為：22潤置10、20徐國盛、22潤置11；交易所漲幅前三的債券為：20世茂G4、15世茂02、15合景02。

貨幣市場與收益率曲線(9月21日)

各期限中債國開債到期收益率走勢

各期限中債國債到期收益率走勢

9月21日，中債10年國債收益率報2.6451%，下行1.89BP；9月20日美國十年國債收益率報3.5700%，上行8.0BP.近期10年期美國國債收益率呈現(xiàn)小階段上升趨勢，中美利差再次變?yōu)樨撝怠?/p>

10年期中美國債到期收益率走勢

中債5年中短期票據(jù)(AAA)收益率報2.9559%，下行0.01BP；中債5年城投債(AAA)收益率報2.9737%， 上行0.75BP。

注：信用利差以國開債收益率為基準

注：信用利差以國開債收益率為基準

市場預報

1.9月22日：美聯(lián)儲議息會議、日本央行議息會議、瑞士央行議息會議。

2.9月27日：工業(yè)企業(yè)利潤數(shù)據(jù)。

3.9月30日：制造業(yè)、非制造業(yè)PMI數(shù)據(jù)。

可轉債打新